The importance of financial analysis to predict the default and financial failure of joint stock companies
Field study in the Middle East Iraqi Investment Bank
DOI:
https://doi.org/10.21928/juhd.v1n3y2015.pp188-215Abstract
Importance of financial analysis to predict the fumbling and financial failure of the shareholding companies
(Practical study At the Main Iraqi Commercial Banks )
This research aims to identify the financial analysis tools / financial ratios used as indicators to predict the financial failure of shareholding companies, as well as "all urged companies in general and banks in particular on the interest in the use of financial analysis / financial ratios to determine the extent stumbled and failed shareholding company or not .
The prediction of fumbling and failures in the early gives indicator to those responsible in company to intervene and take corrective action before the company fail permanently, has been dependent on advanced ( Altman ) model , and it was adopted one hypothesis to search that (( There is no relationship between financial Analysis Tools / financial ratios and predict a stalled and financial failure in shareholding companies)), research found a relationship between the tools of financial analysis / financial ratios between forecasting and financial failure in shareholding companies .
References
المصـادر العربية :
1 – الجهماني ، عيسى . )( استخدام النسب المالية للتنبؤ بتعثر المصارف ، دراسة تطبيقية على القطاع المصرفي في الأردن )) ، مجلة الإدارة العامة ، 2001 .
2– النعامي ، علي سلمان . (( نموج محاسبي مقترح بتعثر شركات المساهمة العامة )) ، مجلة تنمية الرافدين ، العراق ، كلية الإدارة والاقتصاد ، جامعة الموصل ، 2006 .
3 – أبو رغيف ، أحمد إبراهيم . (( التحليل المالي باستخدام النسب المالية لإغراض التنبؤ بالفشل )) ، رسالة دبلوم عالي ، المعهد العربي للمحاسبة والتدقيق ، بغداد ، 1998 .
5 – عقل ، مفلح . (( مقدمة في الإدارة المالية )) ، مؤسسة عبد الحميد البساط للنشر والتوزيع ، بيروت ، 1995 .
7 – صادق ، الحسيني. (( التحليل المالي والمحاسبي : دراسة ميدانية معاصرة في الأصول العملية والتطبيقية )) ، دار مجدلاوي للنشر والتوزيع ، الأردن ، عمان ، 1998 .
8 – الشيخ ، فهمي مصطفى. (( التحليل المالي )) ، الطبعة الأولى ، رام الله – فلسطين ، 2008 .
9 – مطر ، محمد. (( الاتجاهات الحديثة في التحليل المالي والائتماني – الأساليب والأدوات والاستخدامات العملية - )) ، الطبعة الثانية ، دار وائل للنشر ، الأردن ، عمان ، 2005 .
10 – محمد ، منير شاكر. (( التحليل المالي مدخل صناعة القرارات )) ، الطبعة الثانية ، دار وائل للنشر ، الأردن ، عمان ، 2005 .
11 – غريب ، أحمد محمد. (( مدخل محاسبي مقترح لقياس والتنبؤ بتعثر الشركات )) ، مجلة البحوث التجارية ، مصر ، جامعة الزقازيق ، الزقازيق ، 2001 .
12 – الخضيري ، محسن احمد ((الديون المتعثرة – الظاهرة – الأسباب – العلاج)) ، ايتراك للنشر و التوزيع ، مصر ، القاهرة ، 1997.
13 – الزبيدي ، حمزة. (( أدارة الائتمان المصرفي والتحليل الائتماني )) ، الطبعة الأولى ، مؤسسة الوراق للنشر والتوزيع ، الأردن ، عمان ، 2002 .
14 – الحيالي ، وليد ناجي. (( التحليل المالي )) ، منشورات الأكاديمية العربية المفتوحة في الدنمارك ، 2007 .
15 – منير ، شاكر محمد وآخرون ، ((التحليل المالي مدخل صناعة القرارات)) ، الطبعة الثانية ، دار وائل للنشر ، عمان 2005.
16 – شاهين ، علي و مطر ، جهاد. (( نموذج مقترح للتنبؤ بتعثر المنشأت المصرغية العاملة في فلسطين : دراسة تطبيقية )) ، فلسطين ، مجلة جامعة النجاح للابحاث للعلوم الانسانية ، مجلد 25 ، العدد ( 4 ) ، 2011 .
17 – الشريف ، ريحان محمد. (( مسألة كفاءة وفعالية النماذج الكمية في التنبؤ بالافلاس الفني )) ، المؤسسة الاقتصادية ، الجندول ، العدد ( 30 ) ، الجزائر .
18 – الكحلوت ، خالد محمد ((مدى اعتماد المصارف التجارية على التحليل المالي في ترشيد القرارات الائتمانية)) ، رسالة ماجستير غير منشورة ، الجامعة الاسلامية ، غزة ، 2005.
20 - الصياح ، عبد الستار و العامري ، سعود. (( الادارة المالية أطر نظرية )) ، دار وائل للنشر والتوزيع ، الطبعة الاولى ، عمان .
21 – عبيدات ، احمد نواف. (( بناء نموذج لتقييم قدرت الشركات الصناعية المساهمة العامة الاردنية على الاستمرار باستخدام معومات قائمة التدفقات النقدية )) ، اطروحة دكتوراه ، غير منشورة ، جامعة عمان للدراسات العليا ، عمان ، الاردن .
22 – شداد ، ابراهيم محمد. (( مسؤولية مدقق الحسابات عن الغش والتضليل من الناحيتين القانونية والمهنية )) ، مجلة المدقق ، جمعية مدققي الحسابات القانونيين الاردنيين ، العدد ( 41 ) ، 2000 .
23 – فرحات ، محمد محمود. (( استخدام النسب المالية في التنبؤ بتعثر شركات الصناعات الغذائية العامة في سوريا )) ، رسالة ماجستير غير منشورة ، جامعة دمشق ، 2003 .
المصادر الأجنبية :
1 – Borgsdorf ,D , Pliszka , D . " Manager your risk or risk your management , Public Management " , ) US ) , Vol ( 11 ) , 1999 .
2 – Carslaw , C.A & Mills , J, R . " Developing Ratios for Effective Cash Flow Statement Analysis " , Journal of Accountancy , 1999 .
3 - Curly, J. and Robert M. Bear. " Investment Analysis and management " , Harper & Rows Publishers, 1999 .
4 - Holtmannspotter, Dirk & Axel Zweek . " Monitoring of technology forecasting activities " an Project Report prepared for European Commission , 2001.
5 – Humphrey , Jim . " Credit Risk Mangement " , Journal of Accounting Research , 1993 .
6 – Kangari , Roozbeh . " Business Failure in construction industry " , Journal of construction Engineering and Management , Vol ( 114 ) , No 2 , 1999 .
7- Nugus, Sue . " Financial planning using spread sheets: forecasting , planning and budgets techniques" , Kogan Pag Press Ltd , 1997 .
8 – Stickney ,C,P , & Brown , P, R . " Financial Reporting and Statement Analysis " , USA , Harcourt Brace , 1999 .
9- Wisniewski, Mick . "Quantitative methods for decision makers " , Prentice –Hall, Inc , 2002 .
1 – الجهماني ، عيسى . )( استخدام النسب المالية للتنبؤ بتعثر المصارف ، دراسة تطبيقية على القطاع المصرفي في الأردن )) ، مجلة الإدارة العامة ، 2001 .
2– النعامي ، علي سلمان . (( نموج محاسبي مقترح بتعثر شركات المساهمة العامة )) ، مجلة تنمية الرافدين ، العراق ، كلية الإدارة والاقتصاد ، جامعة الموصل ، 2006 .
3 – أبو رغيف ، أحمد إبراهيم . (( التحليل المالي باستخدام النسب المالية لإغراض التنبؤ بالفشل )) ، رسالة دبلوم عالي ، المعهد العربي للمحاسبة والتدقيق ، بغداد ، 1998 .
5 – عقل ، مفلح . (( مقدمة في الإدارة المالية )) ، مؤسسة عبد الحميد البساط للنشر والتوزيع ، بيروت ، 1995 .
7 – صادق ، الحسيني. (( التحليل المالي والمحاسبي : دراسة ميدانية معاصرة في الأصول العملية والتطبيقية )) ، دار مجدلاوي للنشر والتوزيع ، الأردن ، عمان ، 1998 .
8 – الشيخ ، فهمي مصطفى. (( التحليل المالي )) ، الطبعة الأولى ، رام الله – فلسطين ، 2008 .
9 – مطر ، محمد. (( الاتجاهات الحديثة في التحليل المالي والائتماني – الأساليب والأدوات والاستخدامات العملية - )) ، الطبعة الثانية ، دار وائل للنشر ، الأردن ، عمان ، 2005 .
10 – محمد ، منير شاكر. (( التحليل المالي مدخل صناعة القرارات )) ، الطبعة الثانية ، دار وائل للنشر ، الأردن ، عمان ، 2005 .
11 – غريب ، أحمد محمد. (( مدخل محاسبي مقترح لقياس والتنبؤ بتعثر الشركات )) ، مجلة البحوث التجارية ، مصر ، جامعة الزقازيق ، الزقازيق ، 2001 .
12 – الخضيري ، محسن احمد ((الديون المتعثرة – الظاهرة – الأسباب – العلاج)) ، ايتراك للنشر و التوزيع ، مصر ، القاهرة ، 1997.
13 – الزبيدي ، حمزة. (( أدارة الائتمان المصرفي والتحليل الائتماني )) ، الطبعة الأولى ، مؤسسة الوراق للنشر والتوزيع ، الأردن ، عمان ، 2002 .
14 – الحيالي ، وليد ناجي. (( التحليل المالي )) ، منشورات الأكاديمية العربية المفتوحة في الدنمارك ، 2007 .
15 – منير ، شاكر محمد وآخرون ، ((التحليل المالي مدخل صناعة القرارات)) ، الطبعة الثانية ، دار وائل للنشر ، عمان 2005.
16 – شاهين ، علي و مطر ، جهاد. (( نموذج مقترح للتنبؤ بتعثر المنشأت المصرغية العاملة في فلسطين : دراسة تطبيقية )) ، فلسطين ، مجلة جامعة النجاح للابحاث للعلوم الانسانية ، مجلد 25 ، العدد ( 4 ) ، 2011 .
17 – الشريف ، ريحان محمد. (( مسألة كفاءة وفعالية النماذج الكمية في التنبؤ بالافلاس الفني )) ، المؤسسة الاقتصادية ، الجندول ، العدد ( 30 ) ، الجزائر .
18 – الكحلوت ، خالد محمد ((مدى اعتماد المصارف التجارية على التحليل المالي في ترشيد القرارات الائتمانية)) ، رسالة ماجستير غير منشورة ، الجامعة الاسلامية ، غزة ، 2005.
20 - الصياح ، عبد الستار و العامري ، سعود. (( الادارة المالية أطر نظرية )) ، دار وائل للنشر والتوزيع ، الطبعة الاولى ، عمان .
21 – عبيدات ، احمد نواف. (( بناء نموذج لتقييم قدرت الشركات الصناعية المساهمة العامة الاردنية على الاستمرار باستخدام معومات قائمة التدفقات النقدية )) ، اطروحة دكتوراه ، غير منشورة ، جامعة عمان للدراسات العليا ، عمان ، الاردن .
22 – شداد ، ابراهيم محمد. (( مسؤولية مدقق الحسابات عن الغش والتضليل من الناحيتين القانونية والمهنية )) ، مجلة المدقق ، جمعية مدققي الحسابات القانونيين الاردنيين ، العدد ( 41 ) ، 2000 .
23 – فرحات ، محمد محمود. (( استخدام النسب المالية في التنبؤ بتعثر شركات الصناعات الغذائية العامة في سوريا )) ، رسالة ماجستير غير منشورة ، جامعة دمشق ، 2003 .
المصادر الأجنبية :
1 – Borgsdorf ,D , Pliszka , D . " Manager your risk or risk your management , Public Management " , ) US ) , Vol ( 11 ) , 1999 .
2 – Carslaw , C.A & Mills , J, R . " Developing Ratios for Effective Cash Flow Statement Analysis " , Journal of Accountancy , 1999 .
3 - Curly, J. and Robert M. Bear. " Investment Analysis and management " , Harper & Rows Publishers, 1999 .
4 - Holtmannspotter, Dirk & Axel Zweek . " Monitoring of technology forecasting activities " an Project Report prepared for European Commission , 2001.
5 – Humphrey , Jim . " Credit Risk Mangement " , Journal of Accounting Research , 1993 .
6 – Kangari , Roozbeh . " Business Failure in construction industry " , Journal of construction Engineering and Management , Vol ( 114 ) , No 2 , 1999 .
7- Nugus, Sue . " Financial planning using spread sheets: forecasting , planning and budgets techniques" , Kogan Pag Press Ltd , 1997 .
8 – Stickney ,C,P , & Brown , P, R . " Financial Reporting and Statement Analysis " , USA , Harcourt Brace , 1999 .
9- Wisniewski, Mick . "Quantitative methods for decision makers " , Prentice –Hall, Inc , 2002 .
Downloads
Published
2015-08-31
How to Cite
Hama Amin, O. A., Albayati, G. A., & Salih, J. I. (2015). The importance of financial analysis to predict the default and financial failure of joint stock companies: Field study in the Middle East Iraqi Investment Bank. Journal of University of Human Development, 1(3), 188–215. https://doi.org/10.21928/juhd.v1n3y2015.pp188-215
Issue
Section
Articles
